Maar weten wat u moet doen en wanneer u dat moet doen om een voordeel te maximaliseren of een probleem te corrigeren, kan al overweldigend zijn voor doorgewinterde spaarders, laat staan voor degenen die hun planning niet goed op orde hebben. Hier is een checklist om aan de slag te gaan.
Vijf jaar vooruit
Begin met het opbouwen van kasreserves, als u dat nog niet hebt gedaan, om aan te boren tijdens marktdalingen in de pensionering. Experts stellen voor ten minste een jaar aan uitgaven te sparen.
Profiteer van de mogelijkheden om na belastingen te sparen in gekwalificeerde pensioenregelingen.
Ben Soccodato, een gecertificeerd financieel planner bij Barnum Financial Group, merkt op dat werknemers met toegang tot 401 (k) en 403 (b) plannen kunnen bijdragen tot $ 19.500 van inkomsten vóór belastingen ($ 26.000 voor mensen boven de 50).
Buiten deze bijdrageniveaus van 2020 zijn bijdragen na belastingen mogelijk. De Internal Revenue Service staat een totaal van $ 57.000 aan bijdragen toe tussen de werknemer en de werkgever, wat oploopt tot $ 63.500 voor mensen ouder dan 50 jaar. Uit een onderzoek van de Plan Sponsor Council of America blijkt dat 17% van de 401 (k) -plannen de mogelijkheid biedt om bijdragen te leveren op een na-belastingbasis.
Waarom geld na belastingen in een 401 (k) stoppen? Het is een andere manier om een Roth IRA te financieren, zegt hij, die belastingvrije groei mogelijk maakt als het geld wordt doorgerold. Het maken van een post-tax 401 (k) -bijdrage kan echter complex zijn, dus mensen moeten zowel met hun financieel adviseur werken als de samenvatting van het plan of andere documenten doorlezen om te bevestigen wat hun plannen toestaan.
Drie jaar uit
Maak grote aankopen terwijl u nog in dienst bent.
John Campbell, senior vermogensstrateeg bij U.S. Bank Private Wealth Management, zegt dat het contra-intuïtief klinkt, maar kijk naar het repareren of vervangen van dure goederen met een lange levensduur, zoals daken of auto’s, voorafgaand aan pensionering. “Het dak moet worden onderhouden, of je nu met pensioen bent of niet. Het wordt echt een cash-flow overweging als je eenmaal met pensioen gaat op vaste middelen, “zegt hij.
Voor degenen die na hun pensionering misschien parttime willen werken of hobby’s in bedrijven willen veranderen, kijk nu naar certificeringsprogramma’s of andere opleidingen.
Leg leningen af van 401 (k) s en andere gekwalificeerde plannen om te voorkomen dat u schulden meeneemt naar uw pensioen en een belastbare gebeurtenis creëert die in aanmerking komt als gewoon inkomen, zegt hij. Leningen van 401 (k) s moeten binnen 60 dagen na het verlaten van een werkgever worden terugbetaald. Wat niet wordt terugbetaald, wordt beschouwd als een pensioenuitkering en creëert een belastbare gebeurtenis en als je niet 59½ bent, ook een boete.
Twee jaar na
Bekijk estate planning als deze niet up-to-date is, inclusief het bijwerken van testamenten, het herzien van volmachten, zorgvolmachten, en begunstigden.
Beslis of u de hypotheek wilt aflossen en bekijk andere schulden. Voor mensen die schulden hebben, van plan zijn om in hun huis te blijven, en zich geen zorgen maken over het achterlaten van een financiële erfenis, overweeg herfinanciering naar een lagere rente. “Als ik nog 15 jaar te gaan heb op mijn hypotheek en ik heb een aantal creditcards of een aantal studieleningen die daar hangen, misschien is het een kans om alles te verpakken, in een 30-jarige lening te stappen om uw cashflow te verbeteren tegen waarschijnlijk de laagste renteomgeving die we voor de rest van ons leven gaan zien,” zegt Soccodato.
Maak een afspraak met een financieel planner om belastingstrategieën te herzien en de cashflowprognoses voor pensionering te verstevigen.
Sommige pensioendeskundigen, waaronder Nobelprijswinnaar William Sharpe, zeggen dat professioneel advies de kosten waard kan zijn, zelfs voor doe-het-zelftypes. “Wanneer u met pensioen gaat en uw eerste beslissing neemt over het kopen van lijfrentes, beleggen en het aannemen van een soort uitgavenplan, zou ik denken dat het zinvol zou zijn om ten minste één keer te gaan zitten, in het begin, met een financieel adviseur,” vertelde hij Barron’s.
Eén jaar vooruit
Benoem alle financiële bronnen-pensioenen, winstdeling, sociale zekerheid, en andere inkomsten.
Pre-gepensioneerden moeten vorige werkgevers bellen om te zien of ze pensioenuitkeringen hebben achtergelaten, zegt Jackie Cooper, een financiële fitnesscoach en uitvoerend directeur van Financial Education Associates.
Cooper en Campbell boden een paar manieren om te jagen op mogelijk ontbrekende voordelen, zelfs als een bedrijf is opgehouden te bestaan. Voor pensioenen, controleer bij de U.S. Pension Benefit Guaranty Corporation, die een niet-opgeëiste pensioendatabase onderhoudt.
Voor 401 (k) s of andere gekwalificeerde plannen die onder de regels van de Employee Retirement Income Security Act van 1974 vallen en die mogelijk zijn beëindigd toen het bedrijf werd ontbonden, zoekt u bij de Employee Benefits Security Administration van het Amerikaanse ministerie van Arbeid; de EBSA onderhoudt een doorzoekbare “Abandoned Plan Database”. Gepensioneerden kunnen de naam en contactinformatie vinden van de bevoegde beëindigingsbeheerder, met wie contact kan worden opgenomen voor informatie over de rekening van de gepensioneerde.
Tot slot, controleer bij het kantoor van de schatbewaarder van de staat of er niet-opgeëiste eigendommen zijn.
Doe een pensioen levensstijl dry run.
Zelfs terwijl ze een salarisstrookje verdienen, raden deskundigen pre-gepensioneerden aan om te beginnen met leven van hun pensioeninkomen om comfortabel te worden met die cashflow. Spaar overtollige contanten in liquide activa om die noodreserves op te bouwen als dat nodig is in een hoogrentende geldmarktrekening of -fonds, depositocertificaten of schatkistcertificaten op korte termijn.
Begin gesprekken met human resources voor formele overgangsplannen indien nodig.
Drie maanden
Verzamel kopieën van alle fondsdocumenten, waaronder gekwalificeerde regelingen, spaarrekeningen, medische plannen en andere informatie voordat u vertrekt. Deze documenten zijn gemakkelijker toegankelijk als u nog in dienst bent.
Bevestig met human resources de definitieve financiële compensatie.
Dit omvat het verkrijgen van actuele informatie over 401 (k), winstdeling en alle verworven of onverworven saldi in die plannen, zegt Campbell.
Nieuwsbrief Aanmelden
Retirement
Barron’s brengt pensioenplanning en -advies naar u in een wekelijkse wrap-up van onze artikelen over de voorbereiding op het leven na het werk.
Abonneer u nu
Verifieer het totale vakantie- en ziekteverlofsaldo en controleer het werkgelegenheidsbeleid van het bedrijf om te zien welk ongebruikt verlof bij pensionering mag worden verzilverd. Controleer de staatswetgeving over de verplichting van een bedrijf om deze saldi uit te betalen.
Vraag naar het laatste loon: welke loonperiode betreft het, hoeveel zal het zijn, wanneer zullen vakantie- en ziekteverlofsaldi worden uitbetaald. Pre-gepensioneerden die gaan verhuizen, moeten de personeelsdienst hun definitieve postadres geven om W2-overzichten en andere correspondentie te ontvangen.
Pre-gepensioneerden met werkgeversaandelen in hun gekwalificeerde plannen moeten overwegen om te profiteren van netto ongerealiseerde waardestijging planning om belastingen te verlagen.
In plaats van het volledige saldo van het gekwalificeerde plan door te rollen naar een traditionele IRA, neemt u eerst een forfaitaire uitkering van de werkgeversaandelen, en rolt u vervolgens het saldo van het gekwalificeerde plan door naar een IRA. Om te profiteren van netto ongerealiseerde waardestijging hoeft een gepensioneerde het resterende 401(k) saldo niet in een IRA te rollen. Bij pensionering kan een IRA echter grotere beleggingskeuzemogelijkheden en planningsflexibiliteit bieden die mogelijk niet beschikbaar zijn met een 401 (k).
“U zou gewone inkomstenbelasting betalen over de kostenbasis van de werkgeversaandelen die uit het gekwalificeerde plan worden gedistribueerd. U kunt de werkgeversaandelen echter buiten het gekwalificeerde plan verkopen en genieten van de behandeling van langetermijnkapitaalwinst op de winst in de werkgeversaandelen die de kostenbasis overschrijdt, “zegt hij, opmerkend dat een gekwalificeerde adviseur kan helpen deze fiscaal voordelige strategie te implementeren.