Zajímá vás, jaký je rozdíl mezi aktivně a pasivně spravovanými fondy? Je důležité znát rozdíl mezi nimi, protože oba tyto typy nejsou stejné. Je možné, že jeden typ může být vhodnější než druhý.

Oba tyto typy fondů mají specifické výhody a nevýhody. Před jejich pochopením však bude prospěšné porozumět rozdílům. Zde jsou tři klíčové rozdíly mezi aktivně a pasivně spravovanými fondy:

1. Aktivní investiční strategie vs. pasivní investiční strategie
2. Aktivní správa portfolia vs. pasivní přizpůsobení výkonnosti indexu
3. Vyšší poměr nákladů pro aktivní správu vs. nižší poměr nákladů pro pasivní správu

Podívejme se nyní na tyto body podrobněji:

Aktivní investiční strategie vs. pasivní investiční strategie

Aktivně řízený podílový fond má zkušeného manažera a manažerský tým, který přijímá investiční rozhodnutí o korpusu fondu. Naproti tomu pasivně spravované podílové fondy často pouze sledují tržní index. Ten nemá manažera ani manažerský tým, který by činil investiční rozhodnutí.

Aktivní řízení portfolia vs. pasivní řízení odpovídající výkonnosti indexu

Manažeři aktivně řízených fondů provádějí sektorový, ekonomický a podnikový průzkum, aby vytvořili investiční strategii, která přinese maximální výnos. Tyto fondy se snaží překonat tržní index přesným načasováním investic. Oproti tomu pasivní fondy kopírují určitý index a investují do cenných papírů, které jsou v něm zahrnuty. Hlavním cílem pasivně spravovaných fondů je vyrovnat se výkonnosti podkladového indexu.

Vyšší poměr nákladů pro aktivní správu oproti nižšímu poměru nákladů pro pasivní správu

Ačkoli to není zaručeno, aktivní fondy se snaží překonat tržní index. Takové aktivní řízení je však spojeno s určitými náklady. Ve srovnání s pasivními fondy je nákladový poměr aktivních fondů výrazně vyšší. I když se rozdíl v poměru nákladů nemusí zdát velký, může výrazně snížit vaše skutečné výnosy, a to v delším časovém období.

Která varianta mezi aktivními a pasivními fondy je lepší?

Diskuze mezi aktivními a pasivními fondy je stará a zavádějící. Oba tyto investiční styly mohou koexistovat v rámci komplexní investiční strategie podílových fondů. Výběr jednoho nebo druhého bude záviset na několika faktorech. Případně můžete oba typy fondů kombinovat, abyste maximalizovali své výnosy.

Pokud chcete dosáhnout dlouhodobého růstu, pasivně spravované fondy nabízejí osvědčenou strategii. S těmito typy podílových fondů můžete být schopni vybudovat pohodlnou penzijní sbírku.

Jen proto, že se pasivní fondy ukázaly jako spolehlivé pro dlouhodobé investiční výnosy, neznamená to, že aktivní fondy nepomáhají při budování penzijní sbírky. Pokud však nemáte čas, zkušenosti a odborné znalosti na průzkum aktivně spravovaných fondů, je vhodnější volbou investování do pasivních fondů.

Pasivní fondy sledují určitý tržní index po zvážení určité investiční strategie. Pozitivem jsou téměř žádné chyby při sledování a nižší náklady. Pokud budete pravidelně investovat do pasivních fondů, které investují do spolehlivých indexových akcií, je dosažení vašich finančních cílů pravděpodobnější.

Který typ fondu je lepší volbou pro překonání trhu?

Aktivní fondy se snaží překonat tržní indexy. Správci fondů a manažerský tým se neustále snaží najít akcie, které by překonaly výkonnost indexu. K hloubkovému průzkumu používají různé nástroje technické a fundamentální analýzy, například grafy.

Rizika investování do aktivních fondů jsou ve srovnání s pasivními fondy vyšší. Aktivní fondy však mají potenciál přinést výrazně vyšší výnosy ve srovnání s pasivními fondy.

Aktivní fondy mají vyšší náklady především ze dvou důvodů. Za prvé, správce fondu provádí vyšší počet obchodů, což zvyšuje transakční náklady. Kromě toho musí investoři jako vy převzít břemeno odbornosti správce fondu.

Je důležité, abyste investovali do dobře fungujících podílových fondů. Doporučuje se investovat do fondů, které mají dobré výsledky, dlouhé funkční období správce fondu a rozumnou investiční politiku.

Po pochopení rozdílů mezi výkonností a náklady musíte zvážit investování do obou typů podílových fondů. Musíte si vybrat fond, který vyhovuje vaší celkové investiční strategii do podílových fondů. K vytvoření svého základního portfolia můžete využít pasivní fondy. Na druhou stranu aktivní fondy můžete použít k investování do vysoce výkonných investičních produktů. Na základě vaší ochoty riskovat, finančních znalostí a délky investování můžete určité procento portfolia podílových fondů věnovat aktivním fondům.

Jak vybrat nejlepší typ fondu podle tržních podmínek?

Aktivní fondy mohou dosahovat dobrých výsledků během medvědích trhů, protože manažeři fondů činí rychlá rozhodnutí o nákupu, držení nebo prodeji. Pasivní fondy však pouze sledují index a mohou být výhodnější během býčích trhů.

I po pochopení informací o aktivních a pasivních fondech, jejich výhodách a nevýhodách a rozdílech může být pro vás rozhodování o investicích obtížné. Nemějte obavy, protože společnost Angel Bee je tu od toho, aby vám zjednodušila investiční cestu díky vlastnímu technologickému investičnímu motoru ARQ, který je nedílnou součástí mobilní aplikace Angel Bee.

ARQ využívá pokročilé kvantily a algoritmy k analýze velkého množství proměnných. Zkoumá vaši ochotu riskovat a investiční požadavky, aby vám mohl nabídnout doporučení podílových fondů na míru.

Stáhněte si mobilní aplikaci Angel Bee a dělejte chytrá investiční rozhodnutí.